К 15:30 (мск) индекс ММВБ прибавил 0,83% до 1674,7, а RTS потерял 0,68% до 1005,3. К середине дня российский рынок демонстрировал существенный рост на пониженных объемах. При этом нефть снижалась, но слабеющий рубль компенсировал ее влияние. Бумаги ВТБ торговались в минусе, корректируясь после длительного периода роста. Сбербанк сообщил о падении прибыли по МСФО в I квартале в 2,4 раза. Банк «Санкт-Петербург» также отчитался о трехкратном сокращении прибыли. Спросом пользуются бумаги экспортеров: НЛМК (+3,3%), «Алроса» (+2,48%). Акции Московской биржи (-1,3%) также под давлением на фоне сокращения объемов торгов. «Голубые фишки» торговались на уровне рынка: «Газпром» укрепился на 0,83%, «Роснефть» на 0,4% (компания намерена инвестировать до $14 млрд в нефтедобычу Венесуэлы), «ЛУКОЙЛ» на 1,71%, ГМК «Норникель» на 1,46%, «Северсталь» на 1,01%, Сбербанк на 0,3%.
Рубль слабел вслед за нефтью, однодневная ставка MosPrime сохранилась на уровне 13,25%. На рубль явное влияние оказывает нефть, хотя и фактор завершения налогового периода также не способствует укреплению. С технической стороны, пара USD/RUB не смогла закрепиться ниже 50 и надежно пробить 49 уровень. После многочисленных попыток и явного сопротивления ЦБ в виде покупок валюты в объеме $200 млн, у спекулянтов не остается иной идеи, кроме игры на ослабление рубля. При этом Министерство экономического развития обновило свои прогнозы на текущий год и ждет рубль на уровне 60 за доллар. При этом ВВП страны упадет в текущем году на 2,8%. Однако уже в 2016 году ВВП будет расти на 2,3%. Иного мнения придерживаются в Moody’s, где ждут 3% падения в 2015 году и стагнации в 2016 году. Ранее агентство обещало России спад на 5,5% и 3% соответственно. Одно радует, что инфляция держится в рамках 0,1% роста за неделю уже пять недель подряд. Соответственно, у ЦБ РФ могут появиться основания для более агрессивного снижения ставки. К 15:32 (мск) пара USD/RUB подорожала на 0,9% до 52,46, EUR/RUB на 1,04% до 57,269.
В Европе продолжают беспокоиться по поводу неплатежеспособности Греции. 5 июня Афины должны осуществить платеж в адрес МВФ, но власти продолжают настаивать на отсутствии денег и невозможности продолжения прежней политики. В рамках встречи министров финансов G7 тема Греции также будет поднята. Добывающие компании были среди аутсайдеров дня: Seadrill (-4%) ожидает снижение прибыли, Anglo American потерял 1,4%, BHP Billiton – 0,7%. Оживление царило в секторе полупроводников, что вполне логично на фоне исторического максимума NASDAQ Composite. И немного о статистике. Индекс экономических ожиданий в еврозоне вырос в мае до 103,8 с 103,7, индекс делового климата снизился до 0,28 с 0,32. К 15:25 (мск) FTSE 100 остался на уровне 7033,22, CAC 40 скорректировался на 0,66% до 5148,32, DAX 30 на 0,44% до 11719,81.
Доллар продолжил укрепляться, чем оказывал давление на сырьевые контракты. API сообщил накануне о росте коммерческих запасов в США на 1,3 млн барр., но средняя оценка аналитиков указывает на снижение их еще на 0,9 млн барр. Производство нефти в Канаде столкнулось со стихийными бедствиями. Лесные пожары вынудили остановить добычу до 230 тыс. барр. в сутки. К 15:25 (мск) Brent прибавил 0,18% до $62,17, WTI подешевел на 0,16% до $57,42, золото на 0,01% до $1185,5, медь на 0,13% до $6095,80.
Фьючерс на индекс доллара подрастал на 0,15% до 97,49, AUD и NZD теряли до 1,18% и 1,28%. Банк HSBC снизил свой прогноз по Китаю до 7,1% роста в текущем году с прежних 7,3%. Соответственно, сырьевые валюты отреагировали своим дружным ослаблением. К 15:25 (мск) пара EUR/USD потеряла 0,08% до $1,089, USD/JPY укрепилась на 0,4% до 124,19.
Число первичных обращений за пособием по безработице выросло на прошлой неделе до 282 тыс. Однако это никак не повлияло на укрепление доллара, а фьючерс на S&P 500 даже усилил свое падение до 0,2%. На выходе статистики по запасам нефти в 18:00 (мск) можно ожидать роста волатильности как по нефти, так и по рублю. Кроме того, в 17:00 (мск) – выйдет объем незавершенных сделок по продаже жилья в США, а в 21:45 (мск) – выступает президент ФРБ Миннеаполиса Нараяна Кочерлакота.
Андрей Кочетков, аналитик «Открытие Брокер»
28.05.2015
